고려아연, 4분기 이익개선 기대...매수-NH투자證

입력 2010-10-20 07:28수정 2010-10-20 07:45

NH투자증권은 20일 고려아연에 대해 4분기 큰 폭의 이익개선이 기대된다며 투자의견 '매수'와 목표주가 36만원을 유지했다.

김미현 NH투자증권 연구원은 "4분기 철강 등 수요 산업의 가동률이 상승하면 제품 판매량도 전분기보다 16.5% 증가할 것으로 예상된다"며 "따라서 고려아연의 4분기 영업이익은 전분기대비 큰 폭으로 개선될 전망"이라고 밝혔다.

다만 그는 3분기 이익은 시장 기대치를 하회할 것으로 내다봤다.

김 연구원은 "3분기 매출액과 영업이익은 전년동기대비 각각 8.3%, 18.9% 증가한 7061억원과 1109억원을 달성할 전망"이라며 "전분기보다는 부진한 실적 수준"이라고 밝혔다.

이어 "계절적 비수기로 인해 가동률이 하락하고 9월 긴 연휴로 조업일수가 감소했기 때문"이라며 "정기 유지보수가 예상보다 길어져 금속 판매량이 기존 예상을 3% 하회하는 것도 부담"이라고 설명했다.