[오늘의 증시리포트] SK하이닉스, 고부가가치 제품을 통한 전략적인 운용 가능

◇비에이치아이

우호적 사업환경 지속

4Q24 실적, 시장 기대치 부합 전망

HRSG 수주 호조, 원전 아이템 추가 수주 기대

LNG복합화력 발전소 수요 증가 흐름

김태현 IBK투자증권

◇롯데칠성

＇25년 회복을 기다리며

목표주가 15만원으로 하향

4분기, 국내 실적의 아쉬움

주영훈 NH투자증권

◇HPSP

4Q24 Preview: 우호적인 환율 환경

선단 공정 중심 및 글로벌 독점의 경쟁력

투자의견 Buy, 목표주가 47,000원 유지

차용호 LS증권

◇파마리서치

비트코인만큼 선호

파마리서치의 4Q24 매출액은 941억원으로 아홉 분기 연속 성장, 영업이익은 337억원으로 컨센서스 부합 전망

일회성 비용 발생으로 주가 하락한다면 매수 기회로 활용. 아직도 탑픽. 비트코인만큼 선호

조태나 유진투자증권

◇이노션

쉬어가는 구간

업황에 가려졌을 뿐, 매력적인 사업자

4Q24 Preview: 잠시 쉬어갑니다

이화정 NH투자증권

◇엘앤씨바이오

중국 본격 성장은 시작되었다

2024년 12월 엘앤씨차이나 잔여 지분 24.9%를 추가 취득해 100% 자회사로 전환

2025년 1월 메가덤플러스 수입 인허가를 통해 중국 유방재건 8400억 규모, 화상 3조원 규모의 시장을 공략하는 성장 본격화의 원년이 될 것

곽민정 현대차증권

◇티로보틱스

막혔던 수주혈이 뚫리는 해

디스플레이용 진공로봇 및 AMR 제조 기업

신규 수주 및 후속 수주 확대 전망

강경근 NH투자증권

◇농심

4Q24 Preview: Top Line 순항 vs. 비용 증가

농심 4Q24 연결 기준 매출액은 8,787억원(+2.6%yoy), 영업이익은 340억원 (-12.6%yoy, OPM 3.9%)로 시장 컨센서스를 하회하는 실적 기록할 것으로 전망

하희지 현대차증권

◇삼성생명

대외 불확실성 확대로 자본비율 부담 심화

자본과 실적 우려 반영해 목표주가 하향

구체적인 자본비율 개선, 주주환원 확대 계획 필요

4Q24 순이익, 시장 컨센서스 하회 예상

정준섭 NH투자증권

◇SK하이닉스

버틸 수 있는 체력

고부가가치 제품을 통한 전략적인 운용 가능

4Q24 Preview: 시장예상에 부합하는 실적 기대

류영호 NH투자증권

◇JW중외제약

2025년에는 회복될 실적

4Q24 연결 매출액 1,921억원(-6.3% YoY, +7.5% QoQ), 영업이익 253억원(-24.1% YoY, -4.8% QoQ)으로 추정

의사 파업 장기화에 따른 기초 수액제 매출 감소, 페린젝트 약가 인하, 수출 품목의 가격 경쟁 심화 등으로 시장 기대치 하회 예상

연간 추정치 하향으로 적정주가 3.8만원으로 하향. 다만 2025년 신제품 출시 효과 및 기존 ETC 품목 매출 성장, 수액제 매출 회복 예상되어 투자의견 BUY 유지

이지수 다올투자증권

◇삼성화재

자본 안정성이 돋보이는 시기

확고한 자본 안정성, 점진적인 주주환원 확대로 이어질 전망

4Q24 지배순이익, 컨센서스 하회 예상

정준섭 NH투자증권

◇대한항공

앞으로가 더욱 기대되는

4Q24E 연결 매출액 4조 5,036억원, 영업이익 4,774억원 전망

이서연 상상인증권

◇유한양행

레이저티닙 효과는 계속된다

4Q24 연결 매출액 4,935억원(+12.9% YoY, -17.6% QoQ), 영업이익 203억원(+241.1% YoY, -57.3% QoQ)으로 추정

전 사업부 고른 성장이 예상되나 임상 진행 비용 및 위탁연구비 등 비용 증가로 당사 추정치 및 시장 컨센서스 하회할 전망

레이저티닙의 유럽 출시에 따른 마일스톤은 상반기내 발생, 일본과 중국의 품목 허가는 각각 2Q와 2H25로 예상

이지수 다올투자증권

◇쿠쿠홀딩스

주주환원 확대 지속

4Q24 Preview: 중국 매출 회복 기대

이승영 NH투자증권

◇S-Oil

4Q24 Preview: 순수 정유의 투자매력 회복

4분기 영업이익은 3개 분기 만에 컨센서스를 상회할 전망

2025년 정유는 화학과 다르게 구조적 강세 예상

에너지 시장 변화는 정유업계에게 긍정적

최고운 한국투자증권

◇카카오게임즈

신작 경쟁력이 주요 변수

목표주가 1.9만원으로 하향

게임별 이슈 및 포인트 분석

4Q24E 실적 및 주요 포인트

김진구 키움증권

◇카카오

성장성 회복이 관건

동사 목표주가에 대한 하향

세그먼트별 이슈 및 포인트

4분기 실적 및 주요 포인트

김진구 키움증권

◇피에스케이홀딩스

사상 최대 실적 행진

메모리 및 비메모리 Capa 증설 지속. 이중수혜 종목

4Q24 Preview: 컨센서스를 크게 상회할 실적 서프라이즈

Valuation & Risk: 고객사의 Capa 증설 강도 상향 → 밸류에이션 할증

남궁현 신한투자증권

◇신성에스티

ESS 산업의 중심으로 거듭나다

이차전지 핵심 부품 제조 업체로 진화

수주 단고 5조원 돌파, 실적 성장성 확보

북미 현지 생산 설비 구축 완료 임박

나승두 SK증권

◇한화리츠

주가는 저점 통과 중, 배당률은 매력적

한화 계열사가 임차한 1.6조원 규모의 6개 오피스 보유한 스폰서 리츠

대규모 유상증자로 주가 낙폭 심화되었으나 배당 매력 존재 구간?

스폰서 그룹 계열사 자산 파이프라인 보유 및 임대차 안정성 확보

이혜진 대신증권

◇신한알파리츠

명실상부, 국내 대표 오피스 리츠

주요 권역 소재 3.1조 원 규모의 11개 오피스를 보유한 오피스 리츠

임차인 업종 및 만기 분산으로 시장 임대료 상승 시의성 있게 반영

액티브한 운용 전략을 통해 보여주는 외형 성장 및 매입매각 역량

이혜진 대신증권

◇피에스케이

우려대비 양호할 2025년

4Q24 Preview : 시장 기대치 부합 예상

우려대비 양호할 2025년

목표주가 하향하나, 저가 매수 유효 구간

김광진 한화투자증권

◇SK바이오팜

4Q24 Preview-기대한 만큼 잘했다

컨센서스 상회하는 매출 달성 전망 그리고 연간 흑자 전환

엑스코프리 매출 상승 여력 충분, 올해도 성장세 이어갈 것

김선아 상상인증권

◇롯데쇼핑

4Q24 Preview: 컨센서스 부합 예상

꽉 막힌 내수, 해외로 뚫는 중

오린아 LS증권

◇삼성FN리츠

스폰서의 명성에 안정성을 더하다

주요 권역 소재 8,500억 원 규모 오피스 자산 3개 보유한 스폰서 리츠

그룹 계열사 및 단일 임차인을 바탕으로 한 안정적인 임대차 계약 구조

스폰서 보유 자산 파이프라인을 통한 외형 확대 전략 기대

이혜진 대신증권

◇NH프라임리츠

프라임 오피스를 품은 재간접 리츠

서울 주요 권역 소재 프라임 오피스에 투자하는 재간접 리츠

펀드 만기 도래 시 매각해 특별배당 지급 및 원금 재투자 전략 활용

AMC의 주도적인 운용 어려우나, 포트폴리오 구성에는 용이

이혜진 대신증권

◇셀트리온

4Q24 Preview: 최선을 다하고 있다

영업이익 컨센서스 부합 전망

FY24 매출 가이던스 달성

변화를 멈추지 않는 셀트리온

위해주 한국투자증권

◇주성엔지니어링

4Q24 Preview: 달리기 전, 숨 고르기

4분기 실적은 컨센서스 하회 예상

드디어, 드디어 장비 출하

목표 주가 하향, 매수와 비중 확대 의견은 유지

채민숙 한국투자증권

◇삼영

2025년 신공장 효과에 주목할 시점

2025년 초 신공장 가동 예정

하방에 대한 우려보다는 상방에 대한 기대 포인트 체크 필요

김성호 하나증권

◇하나금융지주

4분기 실적 컨센서스 상회 예상. 밸류업 우려도 약화될 것

4분기 순익 컨센서스 상회 예상. 주목해볼만한 시기가 됐음. 업종내 최선호주 유지

예단하기 어렵지만 연말 CET 1 비율 13% 유지 전망. 주주환원 추가 확대 기대

환율 우려가 외국인들에 더 큰 영향. 우려 완화시 외국인 매수세 빠르게 재유입될 듯

최정욱 하나증권

◇한국전력

정책비용 후불결제 서비스

목표주가 30,000원, 투자의견 매수 유지

4Q24 영업이익 2.8조원(YoY +46.0%) 컨센서스 부합 전망

매크로 변수만큼 중요한 정책. CHPS 등 주요 비용의 전가 수단 필요

유재선 하나증권

◇쏠리드

4Q Preview - 실적은 계속 좋습니다

매수 투자 의견/12개월 TP 10,000원 유지, 비중확대의 적기로 판단

4Q 연결 영업이익 94억원 전망, 2025년도부터 다시 유의미한 이익 성장 전망

호재 넘쳐나는 상황, 단기 수급에 신경 쓰지 말고 큰 그림 볼 시점

김홍식 하나증권

◇보령

24년 매출 1조원 달성 전망

4분기 외형성장 Good

제3자 유상증자로 유동성 확보. 제 2의 카나브 확보 기대

투자의견 Buy, 목표주가 15,000원 유지

이명선 DB금융투자

◇딥노이드

단기는 보안/IT, 장기는 의료에서 비전 제시

주요 포트폴리오가 의료AI, 보안AI, IT검사로 안정적이다

의료AI에 대한 장기성장 기대가 크다

국내외 보안AI, IT제조검사 매출도 급성장 중이다

하태기 상상인증권

◇동성화인텍

여전히 기자재 Top pick

4Q24 Pre : 물량만으로 실적 개선

성장의 시작. 영업이익 +42% 증가 전망

상승의 초입. 목표주가 +50% 상향

위경재 하나증권

◇위메이드

포트폴리오 다변화 긍정적

비용 줄이는 상황에서 신작 다수 출시. ＇25년은 턴어라운드 가능성 높다

블록체인/AI/서브컬쳐/콘솔 등, 포트폴리오 다변화 긍정적으로 평가

최승호 상상인증권

◇컴투스

스포츠가 창출할 영구적 현금흐름에 주목

일본 프로야구, 상세 추정은 마케팅 성과보고 결정하겠지만, 성공하면 대박

최승호 상상인증권