교보증권은 22일 하이닉스에 대해 해외 업체와의 경쟁력 우위가 지속되고 있다며 투자의견 ‘매수’와 목표주가 3만5000원을 유지했다.
구자우 교보증권 연구원은 “3분기는 셋트(SET) 업체의 재고감소의 노력으로 2분기보다는 건전한 재고수준이 전망된다”라며 “그러나 6~7월의 현물가격 급락으로 고정가격은 8월까지 약세가 지속될 가능성이 높다”고 진단했다.
그는 출하량 증가에도 불구하고 평균판매단가(ASP) 하락해 3분기 매출액과 영업이익이 전분기대비 2%, 49% 줄어든 2조7800억원, 2280억원을 기록할 것으로 추정했다.
다만 “메모리 업황에 대한 불확실성이 이미 주가에 반영돼 있다”라며 “특히 해외업체와의 수익성 우위가 지속되고 있음을 감안하면 중장기적으로 매수관점을 유지해야 한다”고 조언했다.
