두산, 순이익 고성장세 전망 '매수'-우리證

입력 2009-04-13 08:00

우리투자증권은 13일 두산이 지분법이익 등 순이익 고성장세가 기대된다며 투자의견 '매수'와 목표주가 17만원을 신규 제시한다고 밝혔다.

김동양 우리투자증권 연구원은 "핵심 자회사인 두산중공업의 성장으로 지분법이익 증가가 예상된다"며 "계열사들과 연계한 자체사업부 매출신장 및 사업지주사로 전환 이후 '두산' 브랜드로열티 수입 발생 등으로 순이익 고성장세가 기대된다"고 말했다.

김 연구원은 "두산 중공업의 핵심자회사인 두산중공업의 순이익이 흑자 전환되는 등 올해 이후 지분법 이익 증가가 예상된다"며 "브랜드로열티 수입 발생 등으로 순이익이 지난해 1097억원에서 2011년 3135억원으로 증가할 것"이라고 내다봤다.

그는 "자체사업부의 외형성장으로 지분법이익 이외의 수익원을 확보함과 동시에 구조조정을 통한 재원확보로 두산 그룹의 중장기적 성장에 주체적 역할 수행이 기대된다"며 "또한 NAV(주당순자산가치) 대비 40.4% 할인된 매력적인 수준에서 거래되고 있다"고 설명했다.